赣锋锂业合理估值多少？未来股价目标价预计到多少钱？
蓝猫财经搜罗站2022-06-27 15:46:05 举报
赣锋锂业（002460）这个股票好吗？2022年4月27日券商评级内容摘要如下：锂价大幅上涨带动公司22Q1利润大增，预计2022年公司将持续受益于出口锂产品价格上升和原料自给率提升带来的高盈利能力。维持公司2022-2024年EPS预估值为7.54/11.78/13.39元/股。基于公司目前合计拥有锂资源量约3000万吨LCE，参考国内外锂行业公司（包括天齐锂业、盐湖股份、ALB和SQM）的市值储量比平均水平为1.2亿元/万吨，给予公司市值储量比为1.1亿元/万吨，维持目标价227元，维持“买入”评级。
风险因素：锂价下跌的风险；锂价过高影响下游需求的风险；公司在建产能投产进度不及预期的风险；公司海外项目经营的风险。
2022年一季度公司扣非后归母净利润环比翻倍增长，显示出公司利润随锂价上涨的巨大弹性。我们预计2022年公司将持续受益于出口锂产品价格上涨和原料自给率提升带来的盈利增厚。我们看好锂价在年中止跌反弹，带动锂板块回暖，维持公司目标价227元，维持“买入”评级。
公司2022年第一季度扣非后归母净利润环比翻倍增长。2022年第一季度，公司实现营收53.65亿元，同比增长233.91%，实现归母净利润35.25亿元，同比增长640.41%，扣非后归母净利润31.03亿元，同比增长956.40%，环比增长109.80%。收入和利润的大幅增长主要是由于公司锂盐产品价格和销量上升。
